南宋临安城外有个小村落，名叫柳溪村。这村子原本山清水秀，村民们男耕女织，日子过得也算安稳。可最近一段时间，村里却怪事频发。
先是村里的牲畜莫名其妙地死亡，鸡鸭猪羊逐渐暴毙，死状凄惨，身上没有明显的伤痕，却七窍流血。紧接着，村民们也开始染上怪病，一个个浑身无力，面色苍白如纸，还时常在夜里发出痛苦的呻吟，口中说着胡话，仿佛被什么东西附身了一般。
村里的郎中们对此束手无策，药方开了一副又一副，病情却丝毫不见好转。村民们人心惶惶，纷纷猜测是不是村里招惹了什么不干净的东西，惹怒了神灵，才降下如此灾祸。
就在村民们陷入绝望之时，济公云游到了柳溪村。他穿着一件破破烂烂的僧袍，头发蓬乱，脚蹬一双破草鞋，手里摇着一把破蒲扇，嘴里哼着小曲，大摇大摆地走进了村子。
村民们见了他这副模样，都躲得远远的，只有几个胆大的孩子围在他身边嬉笑玩耍。济公也不生气，反而和孩子们打成一片，给他们讲一些稀奇古怪的故事。
这时，一位白发苍苍的老者颤颤巍巍地走到济公面前，扑通一声跪下，哭着说：“大师，您行行好，救救我们柳溪村吧！我们村里遭了大难，牲畜死了，人也病了，再这样下去，我们全村人都活不成了啊！”
济公连忙扶起老者，笑着说：“老人家，莫要着急，待我前去查看一番。”说完，他便跟着老者来到了村里的祠堂。
祠堂里弥漫着一股刺鼻的药味，地上横七竖八地躺着几个病情严重的村民。济公走上前去，仔细观察了一番，又伸手搭了搭他们的脉搏，眉头微微皱起。
他转身对老者说：“这病并非寻常疾病，而是有邪祟作祟。那邪祟藏身于村后的山洞之中，摄取牲畜的精血，又以邪气侵染村民的身体，才导致如此局面。”
老者一听，吓得脸色煞白，连忙问道：“大师，那可如何是好？您一定要救救我们啊！”济公拍了拍胸脯，说：“放心，有我在，定能将那邪祟铲除，治好村民的病。”
于是，济公让老者准备了一些朱砂、雄黄等驱邪之物，又让村民们在家中点燃香烛，祈求神灵庇佑。他自己则手持破蒲扇，朝着村后的山洞走去。
山洞里阴森恐怖，弥漫着一股腐臭的气味。济公小心翼翼地往里走，突然，一阵阴风吹过，一只巨大的黑影从洞中窜了出来，朝着济公扑了过来。济公定睛一看，原来是一只修炼成精的妖狐。
这妖狐张牙舞爪，口中喷出一股黑色的雾气，朝着济公袭来。济公不慌不忙，挥动手中的破蒲扇，将那股雾气扇了回去。妖狐见一击不成，更加恼怒，它发出一声尖锐的叫声，再次朝着济公扑了过来。
济公侧身一闪，躲过了妖狐的攻击，然后趁机将手中的朱砂和雄黄粉末整包地撒向妖狐。妖狐被朱砂和雄黄粉末刺激得睁不开眼，连连后退。济公趁机念动咒语，手中的破蒲扇发出一道金光，朝着妖狐射去。
妖狐被金光击中，发出一声惨叫，瘫倒在地上。济公走上前去，用蒲扇指着妖狐说：“你这妖狐，不好好修炼，却在此作恶，残害生灵，今日我便要替天行道，将你铲除！”
妖狐苦苦哀求道：“大师饶命啊！我也是被逼无奈。这山洞原本是我的修炼之地，可最近来了一个更厉害的邪祟，它霸占了我的洞府，还逼我出去为它寻找食物。我若不从，它就要杀了我。我也是为了活命，才不得已伤害村民和牲畜的。”
济公听了，心中一动，说：“原来如此。那你带我去找那邪祟，若你能助我将其铲除，我便饶你一命。”妖狐连忙点头答应。
在妖狐的带领下，济公来到了山洞的深处。只见一个巨大的黑影盘踞在那里，散发着令人胆寒的气息。那黑影看到济公和妖狐，发出一声怒吼，朝着他们扑了过来。
济公定睛一看，原来是一只修炼了千年的恶鬼。这恶鬼力大无穷，刀枪不入，济公与它展开了一场激烈的战斗。恶鬼不断地攻击济公，济公则灵活地躲避着，同时寻找着恶鬼的弱点。
经过一番苦战，济公终于发现了恶鬼的弱点——它胸口处有一颗散发着幽光的珠子。济公瞅准时机，一个箭步冲上前去，用手中的破蒲扇狠狠地击中了恶鬼胸口的珠子。
珠子被击碎，恶鬼发出一声惨叫，化作一团黑烟消失了。妖狐见恶鬼已除，连忙跪地谢恩。济公对妖狐说：“你以后要好好修炼，不可再作恶，否则我定不饶你。”妖狐连连点头，然后化作一道青烟，消失在了山洞之中。
济公回到村里，用从山洞中采集的一些药材，熬制成药汤，分给村民们喝下。村民们喝了药汤后，病情逐渐好转，没过几天，便都恢复了健康。牲畜们也不再死亡，村子里又恢复了往日的生机。
村民们对济公感激不已，纷纷拿出家里的食物和美酒来招待他。济公却笑着说：“我济公行侠仗义，救人于危难，乃是分内之事。你们不必如此客气。”说完，他便收拾好行囊，继续云游四方去了。而柳溪村的村民们，则永远记住了这位疯疯癫癫却又神通广大的济公和尚。